การป้องกันความเสี่ยงในฟอเร็กซ์

การซื้อขายป้องกันความเสี่ยงทั่วไปหมายถึงการทำธุรกรรมสองรายการที่เกี่ยวข้องกับตลาดที่มีทิศทางตรงข้ามกัน สอดคล้องกันในจำนวนและผลกำไรและขาดทุนที่ชดเชยซึ่งกันและกัน โดยเฉพาะอย่างยิ่งสถานการณ์ที่เกิดขึ้นจะมีผลกระทบต่อราคาของสินค้า ทั้งสองผลิตภัณฑ์มีความสัมพันธ์กัน ตลาดจะต้องมีการเปลี่ยนแปลงในทิศทางที่คล้ายกันสำหรับราคาของทั้งสองจึงจะได้รับผลกระทบ ความสัมพันธ์ในการขายในทางตรงกันข้ามคือทิศทางการซื้อขายของทั้งสองรายการแตกต่างกัน ดังนั้นไม่ว่าราคาจะเคลื่อนไหวในทิศทางใด ผลสุดท้ายก็จะมีการชดเชยกัน หากเป็นการซื้อขายฟอเร็กซ์ สามารถยกตัวอย่าง เช่น การขายยูโร/ดอลลาร์ในขนาด 0.01 มือพร้อมกัน

ขาดทุนจากการป้องกันความเสี่ยง

การทำธุรกรรมป้องกันความเสี่ยงเพียงอย่างเดียวแน่นอนว่าจะไม่ทำกำไร ในขณะที่ซื้อและขายพร้อมกัน รวมถึงการปิดสถานะที่มีทั้งขนาดใหญ่และเล็ก ก็จะขาดทุนจากค่าธรรมเนียมการซื้อขาย อย่างไรก็ตาม หากมีการถือครองข้ามคืนก็จะมีการคิดดอกเบี้ยข้ามคืน โดยทั่วไปแล้วผู้ค้าจะบีบให้ผู้ซื้อขายจ่ายดอกเบี้ยข้ามคืนในกรณีที่มีการซื้อและขายพร้อมกัน

เหตุผลในการทำการป้องกันความเสี่ยง

เหตุผลสำหรับการทำธุรกรรมป้องกันความเสี่ยงทั่วไปที่สุดคือการหลีกเลี่ยงความเสี่ยงและเพื่อทำกำไร ในที่นี้ฉันจะไม่ไปละเอียดถึงการป้องกันความเสี่ยงทางเทคนิค แต่จะพูดคุยกันในมุมมองง่าย ๆ ว่าฉันในฐานะนักลงทุนรายย่อยมองการป้องกันความเสี่ยงอย่างไร

กลยุทธ์ในการป้องกันความเสี่ยง

นักลงทุนรายย่อยในตลาดฟอเร็กซ์ใช้การป้องกันความเสี่ยงเพื่อ "เก็งกำไร" การใช้ทั่วไปคือการมองภาพรวมระยะกลางถึงระยะยาวของคู่สกุลเงิน ซึ่งที่นี่หมายถึงภาพระยะกลางหรือยาวเมื่อเปรียบเทียบกับการซื้อขายภายในวัน แต่เมื่อมีโอกาสในการซื้อขายแบบระยะสั้น โดยปกติแล้วโอกาสการซื้อขายระยะสั้นนี้จะสวนทางกับทิศทางที่เราเชื่อมั่น

กรณีศึกษาป้องกันความเสี่ยง

สมมุติว่าผู้ค้าเชื่อว่า ก่อนที่จะออกจากสหราชอาณาจักรอย่างสมบูรณ์ ภาพรวมของปอนด์จะมีความผันผวน อย่างไรก็ตามเมื่อมองไปที่แนวโน้มในระยะสั้นพบว่ามีแนวโน้มที่จะปรับตัวสูงขึ้น ทำให้เขาซื้อและขายคู่เงินปอนด์/ดอลลาร์ในราคา 1.3150 โดยการทำการค้าป้องกันความเสี่ยง ถ้าตลาดมีความผันผวนก็จะไม่มีความเสี่ยงในการล้างบัญชีเพราะไม่ต้องตั้งค่าความเสี่ยง

การวิเคราะห์ผลกำไร

เมื่อมีข่าวดีเกี่ยวกับข้อตกลงการแยกตัวของอังกฤษ ปอนด์จึงเพิ่มขึ้นจาก 1.3150 เป็น 1.3250 ขณะนี้ผู้ค้านั้นได้ทำการปิดการซื้อขายที่ 1.3250 บนตำแหน่งซื้อ โดยทำกำไร 100 ดอลลาร์ แต่ที่นี่คือประเด็น เมื่อลบตำแหน่งใดตำแหน่งหนึ่งออกไป การป้องกันความเสี่ยงก็จะไม่สามารถอยู่ได้

ความเป็นจริงของการป้องกันความเสี่ยง

การป้องกันความเสี่ยงที่มักพบจะมีลักษณะเช่นการล็อคราคา นั่นคือการทำธุรกรรมที่มีการสูญเสียจำนวนมากแล้วทำการซื้อสูงหรือขายต่ำเพื่อรักษาความปลอดภัย ล็อคราคาแม้จะไม่มีความเสี่ยงในการล้มละลาย แต่ราคาเริ่มที่จะห่างกันและขาดทุนยังคงมีอยู่

กลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงประโยชน์

กลยุทธ์การป้องกันความเสี่ยงที่สามคือการล็อกกำไรและดำเนินการป้องกันความเสี่ยง เมื่อมองไปที่แนวโน้มระยะยาวของคู่แคนาดา/สวิสเซอร์แลนด์ในราคา 0.7424 มีแนวโน้มไปในทางที่ดี โดยปิดที่ 0.7495 ฉันยังไม่ได้ปิดกำไร เนื่องจากกลัวว่าจะต้องซื้อกลับที่ราคาที่สูงขึ้น หลังจากนั้นก็มีโอกาสทำการซื้อขายตามระยะสั้น